Диверсификация рисков, виды диверсификации | Все об инвестировании

Диверсификация или как уменьшить риски при инвестировании

10 Янв
2012

87356 300x225 Диверсификация или как уменьшить риски при инвестированииСкорее всего, вы уже где-то слышали о том, что такое управление инвестиционным риском или, как говорят инвесторы, диверсификация рисков. В этой статье я попытаюсь точно разъяснить, какие существуют виды диверсификации, какие цели ставит перед собой инвестор, используя инструменты управления рисками. Затем покажу на личном примере, как диверсификацией пользуюсь я.

Зачем нужна диверсификация рисков и с чем ее едят?

Для начала маленький пример. Представим, что Вы владелец точки продажи солнечных очков. Вы подсчитали поток прохожих и определили, что для получения прибыли необходимо закупить 1000 очков. Для наглядности представим, что все очки одной марки. Точка начинает работу, и что мы видим? После трех солнечных дней вдруг небо покрылось тучами, а затем всю следующую неделю шел дождь.

В итоге: 3 дня продажи шли в обычном темпе, а затем почти прекратились.

Что можно изменить? Погоду изменить вряд ли получится. Но тут приходит мысль: «Ага! Если очки не продаются в дождь, значит будут продаваться зонтики!» На следующий месяц закупаем уже не 1000 очков, а всего 500, а на оставшиеся деньги покупаем 200 зонтов. Теперь нам неважно, какая погода, потому что как и прибыль, так и риски будут распределены или диверсифицированы между очками и зонтиками.

Делаем вывод, что диверсификация нужна для уменьшения рисков.

Какие бывают виды диверсификации?

Рассмотрим разные виды диверсификациии на примере покупки ценных бумаг. Снизить риски можно

  1. Покупкой акций разных компаний из одного сектора.
  2. Покупкой акций компаний из совершенно разных секторов.
  3. Покупкой акций компаний из разных регионов или стран.
  4. Покупкой различных видов ценных бумаг.
  5. Покупкой паев акционерных фондов, которые уже диверсифицированы.

Наилучший эффект достигается при распределении вложенных средств на 10-15 видов различных ценных бумаг. При большем распределении следить за портфелем становится трудно. Да и на поиск и анализ инструментов для инвестирования уйдет много драгоценного времени.

Как диверсификацией пользуюсь я.

Расскажу о своем использовании диверсификации на примере своего портфеля. На данный момент в моем портфеле 7 ПАММ-счетов, лимит доверия webmoney и два бюджетных автомата. Если какой-то из инструментов станет приносить убытки, остальные участники своей доходностью перекроют этот убыток и я остануюсь в плюсе. Я считаю, что портфель стоит и дальше диверсифицировать, потому что большая часть моего портфеля вложена в 2 ПАММа, хоть они и консервативные.

Конечно, если все инструменты уйдут в просадку, то с этим ничего не поделаешь. Однако стоит наполнять свой портфель по большей части консервативными инструментами, а по меньшей инструментами со средними и высокими рисками и доходностью.

Что еще можно добавить?

Диверсификация рисков – хороший инструмент, однако он подходит только для определенной категории вложений. Я бы сказал, что для большей он подойдет, но не думайте, что это панацея от всего. Диверсифицировать удобно и правильно, когда речь идет об инвестициях «снаружи». Инвестиции «снаружи» отличаются от инвестиций «изнутри» тем, что в них инвестор не может повлиять на стратегию финансового инструмента.

Приведу все тот же пример с ПАММ-счетом. Это, на мой взгляд, классический пример инвестиций «снаружи». Ты отдаешь деньги трейдеру в управление, однако изменить его биржевую стратегию при желании вряд ли удастся.

А например, если вести свой бизнес, можно не использовать диверсификацию. Без использования диверсификации можно получить прибыль больше, чем с ее использованием. Однако и риски будут тоже больше.

Таким образом, использовать или не использовать диверсификацию рисков – решать вам. Однако если вы больше инвестор, чем бизнесмен, то очень рекомендую ей пользоваться.

Удачных инвестиций и поменьше рисков! До новых встреч;)

Интересное по теме




8 коммент. к записи Диверсификация или как уменьшить риски при инвестировании

Avatar

Дмитрий Тихонов

10 января 2012 в 17:51

Спасибо за статью хотя бы узнал что такое памм счет. А то реклама у меня крутится с этим странным словом а что такое не знал. ))) Будем читать т.к. эта область для меня совсем неизвестна.

Avatar

Голик Александр

10 января 2012 в 18:42

жаль что статья на википедии о форексе вас ничему не научила))
в частности первый год с прибылью заканчивают не более 10%
а еще скажите какое там плечо? 1к10?
а то я не нашел

Avatar

lebedale

11 января 2012 в 00:07

Посмотрел статью на википедии. Согласен, многие разоряются. Однако если посмотреть на реальный бизнес, то там ситуация не сильно отличается, а может даже и хуже.
Задача инвестора как раз заключается в том, чтобы выявить среди тонущих кораблей один сильный, который выживет и приумножит капитал.
Риски есть везде, даже дома лежа на диване. Кто знает, может через мгновение дом разрушится?:)
Плечо 1:100
https://fx-trend.com/trading_terms/

Avatar

lebedale

11 января 2012 в 00:10

Рад помочь;) Подписывайтесь на обновления через RSS или по е-mail.

Avatar

Голик Александр

11 января 2012 в 15:28

Тоесть если я не забыл фин матику
То
Если отношение Курса упадет на 1% то вы потеряете 100%
Если вырастет на 1% то вы выиграете 100%
Или плечо на сумму?
Или я все спутал и это не для меня?)))

Avatar

Голик Александр

11 января 2012 в 16:56

ага на сумму плечо
но все равно кое в чем вы не правы
если смотреть на реальный бизнес
во первых скорость другая
во вторых шанс потерять все все таки ниже но прибыль совсем другая)

вообще всех кто думает что заработает на форексе хочется спросить
а почему же большие игроки не лезут в короткие торги
почему кредитное плечо так любимо для окучивания лохов)?

интересно так же почему вы решили что сможете этот не тонущий корабль выявить)
профессора экономики не могут а вы можете))

Avatar

lebedale

12 января 2012 в 12:00

Плечо на сумму. Т.е. если кладешь на счет 100$, то играешь как с 10.000$

Согласен, у реального бизнеса другая специфика. Но это не значит, что все остальные способы не работают:)

Согласитесь, не только в знаниях и ученой степени дело. Иногда нужно просто быть в нужное время в нужном месте и не упустить хорошую возможность.

Avatar

Голик Александр

15 января 2012 в 19:57

Ну если знания нужны чтобы понять что шансы играют против вас)) то они ну очень нужны))
У бизнеса не другая специфика
Он вообще не об этом))
Форекс это казино
Не путайте лотерею и инвестирование)

Оставить комментарий или два


Наверх